若ESG报告非载于发行人的年报中，发行人应尽可能接近其刊发年报的时间，而不迟于刊发年报后的三个月内发布。

规定主板发行人须在年结日后四个月及GEM发行人须在年结日后三个月内刊发ESG报告。

原指引对此并无强制性披露要求，仅指出“董事会负责评估及厘定发行人有关ESG的风险，并确保发行人设立合适及有效的ESG风险管理及内部监控系统。管理层应向董事会提供有关系统是否有效的确认。”

新增有关董事会参与ESG管治情况的强制性披露要求。发行人须在ESG报告中披露一份董事会声明，阐述董事会对于ESG事务的管理状况。包括：

重大性、量化、平衡、一致性四大原则是编制ESG报告的基础，界定报告的内容及信息的呈列方式。

新增对如何遵守报告原则进行阐释的强制性披露要求。以“重大性”原则为例，其要求发行人须在ESG报告中披露对ESG重大性议题进行选取的过程，包括与利益相关方沟通的过程。

原指引对此并无强制披露要求

新增有关报告边界的强制披露规定。发行人须在ESG报告中解释汇报范围，描述发行人挑选哪些实体或业务纳入报告的过程。若汇报范围有所改变，发行人应解释不同之处及变动原因。

环境范畴（主要范畴A）包含三个层面共3个“一般披露指标”及12个KPI，全部要求“不遵守就解释”。

针对环境范畴的部分KPI加入“设定目标”及披露目标达成情况的要求，合规标准是“不遵守就解释”，即强制披露规定。

新增一个环境类议题和一个KPI，同样属于强制披露规定：  

社会范畴（主要范畴B）包含八个层面共8个“一般披露指标”及20个KPI，其中对8个“一般披露指标”的要求是“不遵守就解释”，对20个KPI的要求是“建议披露”。

将所有社会范畴KPI的合规披露标准由“建议披露”提升至“不遵守就解释”，即强制披露规定。 

“B5供应链管理”方面新增两项KPI，同样属于强制披露规定：