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美國：或禁止VIE架構、未提供審計底稿企業上市(附報告鏈接)

   2019年11月21日  Leave a comment
來源 | 華爾街納斯達克上市
美國：或禁止VIE架構、未提供審計底稿企業上市(附報告鏈接)
報告鏈接：https://www.uscc.gov/annual-report/2019-annual-report
2019年11月14日，美中經濟安全審查委員會 (US China Economicand Security Review Commission，USCC)向國會提交2019年度對華戰略競爭建議報告。該報告長達593頁，回顧了2019年度中美在經濟貿易、安全、政治和外交等重點領域的競爭、博弈態勢，從美中經濟與安全關係、中國的內外部挑戰、中國的全球行動、香港和台灣問題，以及高科技發展等方面，對中國的發展狀況及其對美國可能造成的影響進行了分析評估，並向國會提出總計38條政策建議。 
報告主要內容USCC本次發佈的2019年度報告的內容事無巨細、面面俱到，系統性地梳理了中美政治、軍事、經貿、金融、技術、教育等幾乎所有敏感領域的競爭態勢。
要點如下：
1. 美國國會應向印度-太平洋國家的獨立媒體和支持信息自由流通的項目提供資源，以支持其對抗中國的宣傳和影響力。
2. 美國國會須要求財政部、商務部、證券交易委員會等部門提交一份有關美國投資者持有中國債券和其他債務工具的情況報告，包括直接、間接持有衍生品的情況。
3. 美國財政部應向國會提交一份有關中國跨境支付系統運作的報告，並說明利用跨境支付系統繞過國際制裁機制運作的可能性。
4. 國會應頒佈法律，禁止下述情況的中國企業在美國的證券交易所上市：
  • 公司未向美國公眾公司會計監督委員會(Public Company Accounting Oversight Board, PCAOB)及時提供涉及其中國運營狀況的審計工作底稿；
  • 公司的信息披露程序不符合美國和歐盟最佳標準；
  • 公司採用可變利益實體（Variable InterestEntities，VIE）架構；
  • 公司不遵守《公平披露規定》（Regulation Fair Disclosure），未將重要信息同時發佈給所有投資者。
5. 國會應立法，要求在美上市的中國公司在首次公開募股(IPO)和年報中必須披露以下信息：
  • 中國政府提供的財政支持，包括直接補貼、政府貸款、贈款、低於市場利率的貸款、擔保、稅收優惠、政府採購等直接或間接支持的情況；
  • 獲得政府支持的條件，包括滿足出口績效，指定從本地供應商購買貨物或使用本地知識產權，為政府人員安排公司職位等；
  • 公司黨委的組成人員和其職位；
  • 公司內部（包含其中國子公司、美國子公司和合營企業）現任或曾擔任中國官員的人員情況。
6. 國會應立法收集有關中美經濟關係數據，要求有關經濟數據統計部門，包括人口普查局、商務部經濟分析局和國際貿易委員會，不僅要發佈中美貿易量數據，還要詳細調查供應鏈數據，記錄每種進口產品零部件的原產地。
 
USCC成立背景及作用
美中經濟安全審查委員會是在中國加入世貿組織的背景下，美國國會為監測中美貿易交往對美國經濟與安全影響，於2001年依《2001年弗洛伊德斯彭斯國家國防授權法案》而特設的立法諮詢機構，在美國制定對華政策方面具有較高影響力。該委員會成員多為議員助理，一共12名，由參眾兩院領袖任命。
USCC主要負責監測、調查、向美國國會彙報中美經濟與安全領域的重要事實、分析和結論，每年向國會遞交年度報告。其主要研究領域為：武器擴散、經濟轉移、能源、美國資本市場、地區經濟與安全影響、美中雙邊合作項目、WTO的遵守情況、言論及信息自由情況等。該委員會曾在台灣、南海、人權、知識產權等多個敏感議題發佈報告，從其傾向性來看，相關報告對中國一直充滿意識形態偏見和冷戰思維，極力渲染中國發展對他國形成的安全威脅，並不斷鼓吹中美「脫鉤」和對抗，相關論點值得高度關注。

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Author: RyanBen

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