2021年4月13日，來自北京的嘀嗒出行 Dida Inc.（以下簡稱「嘀嗒出行」）向港交所遞交招股書，擬香港主板上市。這是繼其於2020年10月8日遞表失效之後的再一次遞表。

嘀嗒出行招股書鏈接：

https://www1.hkexnews.hk/app/sehk/2021/103353/documents/sehk21041301212_c.pdf(中文)

https://www1.hkexnews.hk/app/sehk/2021/103353/documents/sehk21041301213.pdf(英文)

主要業務

嘀嗒出行，作為中國領先的技術驅動出行平台，旨在創造更多的交通運力，同時減少對環境的影響。公司採用雙管齊下的策略，通過順風車平台減少私家車出現空座的浪費情況，並通過公司的智慧的士服務來改進全國傳統的士打車及管理。

 

根據弗若斯特沙利文報告，於2019年：

• 按順風車搭乘次數計算，嘀嗒出行經營着中國最大的順風車平台，佔據66.5%的市場份額。

• 按的士搭乘次數計算，嘀嗒出行在中國出行平台中排名第二。

順風車平台

公司憑藉先進技術，將熟人之間的零星事件轉變為在陌生人分享相近出行路線的大規模常規出行。截至2020年12月31日，嘀嗒出行在全國366個城市提供順風車平台，擁有約20.7百萬名註冊私家車主，包括約1080萬名認證私家車主。僅准許認證私家車主於完成公司的驗證過程後通過公司的平台提供順風車搭乘服務。自公司成立至2020年12月31日為止，共為約4200萬名順風車乘客提供服務。

的士網約服務 

截至2020年12月31 日，嘀嗒出行已在86個城市提供了的士網約服務，並與17個城市的市級或區級的士協會建立了戰略合作夥伴關係。公司亦與西安地方交通部門及的士協會開展全面智慧的士合作，並準備將該合作模式複製至瀋陽、徐州、南京、杭州及中山等其他城市。

盈利模式

嘀嗒出行，主要通過向平台提供順風車搭乘的私家車主收取服務費產生收益。於2019年8月，公司通過向的士司機收取服務費，開始在試點城市將的士網約服務變現。亦通過向第三方商家出售應用程序內的廣告位提供廣告服務

股東架構

根據招股書披露，嘀嗒出行在上市前的股權架構中，最大股東是5brothers Limited，持有 34.43%的股份，擁有50%的投票權。5brothers Limited是五位聯合創始人共同控股公司，五位聯合創始人宋中傑先生、李金龍先生、朱敏先生、段劍波先生、李躍軍先生，分別持有5brothers Limited的59.33%、10.87%、10.87%、10.87%、8.06%。

其他股東主要有：

湖北長江蔚來新能源產業發展基金(蔚來資本基金I)，通過Leap Profit Investment Limited持股17.34%；

EVE ONE (蔚來資本基金II)，通過SMART CANVAS INVESTMENT持股4.14%；

蔚來資本基金II的普通合伙人NIO Capital，通過STAR CELESTIAL HOLDINGS持股0.12%；

易車控股(BITA)，通過易車香港持股4.95%；

NBNW Investment(是一家由 NBNW Seeds Limited全資擁有的投資控股公司，而李斌先生為財產授予人、保護委員會及投資委員會成員以及受益人)持股2.07%；

肖蓉女士，通過BothWealth Fund持股2.09%；

IDG通過IDG CHINA VENTURE CAPITAL FUND IV、IDG CHINA IV INVESTORS L.P，分別持股9.07%、1.16%； 

華興資本，通過Eastnor Castle持股7.15%；

高瓴資本，通過HH SPR-IV Holdings持股4.14%；

京東集團(09618.HK，JD)，通過Sumptuous Canna持股4.14%；

攜程(TCOM)，通過Ctrip Investment Holding持股2.86%；

Trustbridge Partners持股1.43%；

Lupin Capital Fund I L.P.，通過Lupin 2 Co持股1.40%；

國創中鼎，通過杭州銘杉投資合夥持股1.04%；

Moussedragon持股0.37%；

員工持股平台持股2.09%。

公司業績

招股書顯示，在過去的2018年、2019年和2020年三個財政年度，嘀嗒出行的營業收入分別為人民幣 1.18 億、5.81 億和 7.91億元；相應的凈利潤分別為人民幣 –16.77 億、-7.56 億和 –21.94 億元。按經調整利潤凈額(非國際財務報告準則計量)計算，其相應的凈利潤為人民幣 -10.68億、3.16億和3.43億元。

中介團隊

嘀嗒出行是次IPO的中介團隊主要有：海通國際、野村國際為其聯席保薦人；德勤為其審計師；漢坤、威爾遜為其公司中國律師、公司香港律師；天元為其券商中國律師；凱易、歐華 為其券商香港律師；弗若斯特沙利文為獨立行業顧問。

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